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【相場操縦】個人投資家の株価操作摘発 「フル板」悪用の新手口

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1: ラテ ★ 2018/11/25(日) 14:49:03.56 ID:CAP_USER
個人投資家の株価操作摘発 「フル板」悪用の新手口
個別株の全ての注文状況をリアルタイムで確認できる「フル板」と呼ばれる情報提供サービスが、個人投資家による株価操作に悪用されていた。その日の終値で売買する「引け成り」と呼ばれる注文に目を付けた手口につ

2018年11月25日 11:30 日本経済新聞 個別株の全ての注文状況をリアルタイムで確認できる「フル板」と呼ばれる情報提供サービスが、個人投資家による株価操作に悪用されていた。その日の終値で売買する「引け成り」と呼ばれる注文に目を付けた手口について、証券取引等監視委員会の幹部は「思いも寄らなかった」と話す。

監視委は10月、個人投資家の男性が7銘柄で株価を操作していたと認定し、金融商品取引法違反の偽計取引に当たるとして課徴金納付命令を出すよう金融庁に勧告。同庁は11月16日、男性に73万円の納付命令を出した。

その手口は以下のようなものだった。

例えば、A社株に引け成りで1千株の買い注文が出ていた場合、引け成りで同数の売り注文を出し、第三者の新たな注文を抑制。そのうえで市場が閉まる直前にA社株を500株買い付け、即座に先の1千株の売り注文を取り消して新たに500株の売り注文を出す。

買い注文1千株に対して売り注文500株と、買い優勢の状況となり、終値はわずかに上昇。500株の買い付け価格と引け成りの売却価格の差額が利益となる。

これを可能にしたのが、引け成りを含む全て(フル)の注文状況(板)を確認できる「フル板」の情報。かつては機関投資家しか見られなかったが、東京証券取引所は2010年から個人投資家にも開放しており、インターネット証券会社などが提供サービスを行っている。

大量の注文を同時に出すなどして株価を操作するには資金力が必要で、相場操縦は仕手筋と呼ばれるプロ集団の世界だった。ところが今回の手口は、既に出ている引け成り注文に合わせて瞬間的に売り買いの需給バランスを操るだけだ。

ネットを通じてリアルタイムで情報を入手し、取引できる環境が整ってきたことで、「資金力のない個人でも相場を操ることは可能になっている」と監視委幹部は指摘。「たとえ少額でも不正取引を見逃すことはできない」と強調している。

9: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 15:06:28.72 ID:BqfmIKix
>>1
>「たとえ少額でも不正取引を見逃すことはできない」と強調している。

これがアウトならアルゴリズム取引も禁止すべき

15: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 15:27:07.87 ID:YJWiyTRc
>>9
人間の裁量が入るとアウト

59: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 17:36:57.75 ID:qmBfbeYq
>>15
アルゴは人間の裁量に基づいてるだろw
ランダムに買い付けるアルゴ以外はw

218: 名刺は切らしておりまして 2018/11/26(月) 09:05:40.24 ID:bXoPpgKP
>>15
>人間の裁量が入るとアウト

個人でもボットでマクロ組めばアルゴリズム取引と同じだからセーフってか?

27: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 15:39:08.96 ID:BVMftYlX
>>9
アルゴの取消に関しては東証は見えないからわからないの一点張りだよ

37: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 16:27:35.83 ID:wnU7sz61
>>1
1株でも片側が多ければ値段が動くのに、
大量に売買されたからと、100年以上もの間、客を騙してきたブロカーが悪い

143: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 22:26:36.59 ID:Uuvn90UX
>>1
よくわからんけど「1000株売るよ~」と言って売り筋と見せかけて
値が下がってから裏では500株買って1000売るのをキャンセルということ?

せこくない?
でもキャンセルって簡単にできるの?
ならみんなやってない?

145: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 22:29:16.72 ID:AtIkvWxI
>>143
やってることは簡単だけどテクニックが必要なんやで

160: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 23:04:56.14 ID:yhdThGUA
>>1
>男性に73万円の納付命令を出した。

そいつが今回73万以上の利益出してりゃ
やり得じゃねーか。

4: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 14:54:50.07 ID:AV3Kz3fY
機関も取り締まれよ糞

8: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 15:06:17.77 ID:2G/qJ2As
引け成りとか廃止すれば?成りで売買したいなら普通に時間内でやれよ。

69: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 17:55:08.90 ID:+yWBWHVI
>>8
外出中だとそうもいかんのよ

10: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 15:09:02.20 ID:U7HDUfNY
俺のスケベ買いも見られてるのか、照れるな

14: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 15:23:59.74 ID:HDyJwzdf
こんなの個人が可能な銘柄なんて新興のクソ株くらいだろ

16: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 15:27:37.36 ID:CeO4bsAI
SQ価格とか機関投資家が操縦しまくってるのになぜか完全合法

39: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 16:35:07.43 ID:QI308KEW
twitterの煽り屋さんもそのうち1人くらい逮捕者でてもおかしくない
やろうとしてる事ほんと株価操縦目的だもん
現実にイーロン・マスクは捕まりかけた

58: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 17:34:31.57 ID:dhN4wHLm
おいおい、
これは機関の株価操作を逮捕しろよ

60: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 17:37:23.30 ID:1Y/nshr4
>>58
最近は個人や個人グループの株価操作もひどいし
制度的に今の仕組み破綻してきてる気がする

70: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 17:55:40.20 ID:RbwSXuDI
ルール捻じ曲げる市場で個人だけ狙って逮捕とか
何が起こっても驚きはないね
東証なんて無視して欧米で株やる時代ですわ

72: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 17:59:50.26 ID:H6aUo6Vs
こんなの、しょっちゅう見るぜ
みんなも、株の板を監視したら、同じ現象が多いことに気がつく

1552 VIX短先物 とか、朝8時から9時まで見てみろ
ちょうど5000の売り買い注文が綺麗に並ぶから
偶然にこんなに綺麗にそろった数字が並ぶわけない

こんな事は日常茶飯事や

75: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 18:02:51.95 ID:wAIchgXH
>>72
1570とかも
ETFとか大型株とか多いな
だがそれで悪用できるというのがよくわからん

73: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 18:01:06.11 ID:wAIchgXH
引け成りで同数の注文をだし、第三者の新たな注文を抑制←意味わからん

112: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 20:45:18.75 ID:Ete5IaDt
>>73
引け成りが偏ってないと引けアルゴが稼動しない
そこを突いて個人が小遣い稼ぎをした
だからアルゴ動かしてる機関が邪魔な個人を潰したってこと
つまり今はアルゴが同じことをやってるw

90: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 19:22:39.29 ID:qIbgWii+
板がスカスカの銘柄で2日連続終値に関わったら
証券会社から電話が来て注意された

120: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 21:21:52.67 ID:r3BPE7GT
>>90 マジかよ・・・。いろいろと在るよな。
スカスカの株を夜間取引で買ったはいいが・・・  翌日、損切り寸前で下げ止まり。
たいした額じゃなかったので、しばらく放置しといたら株主総会の通知が来てた。
「あの金額で・・・  」  苗字が同じだったので近縁者と思われたんだろう。

102: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 19:59:55.01 ID:iYMPBfsg
仮想通貨関係のリミックスポイントも取り締まってくれ

仮想通貨の利益を見越して19年3月期の利益の業績予想を前年比の数十倍になると発表
株価を200円から1800円まで釣り上げる

東洋経済などのマネー誌に「ROE・高増益銘柄」トップとして掲載される。

→ 11月中旬 業績予想を取り下げ「未定」にする。→ 株価ストップ安で株価が暴落して500円になる。

ありえない業績予想を掲げて株価吊り上げ
予想を撤回して落とす。
株価操作だろ。

129: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 21:59:44.51 ID:jmwdS7Dr
機関投資家はやっていい行為なんだよな?
みせ板、高速アルゴなんでも許されてるんだが、しょうもないことで逮捕されるのは
何時も個人投資家だけだな

133: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 22:07:56.60 ID:frwm6RUX
>>129
アメリカでは既に禁止にされているのにな。
FFT禁止とか。

誰でも思いつく事を、相当なコストを払って超高速回線手に入れ
玉ねぎの薄皮削ぐ様にして極少額だけれど取引の度に1セント上乗せして買わせたりとか
確実に僅かながら儲けるなんて相当昔の事だしな。

137: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 22:14:59.10 ID:jmwdS7Dr
>>133
裁定取引っぽいのは債権ではようあるよな
期間のズレて既に利益出てるやつとか
幹部は思いつかなかったとか嘘こけっておもうよなあw

132: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 22:05:27.10 ID:XfjrBElT
これと似たようなことは証券会社はやりまくってるじゃん

138: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 22:16:30.91 ID:snFeXPgq
一日複数の3円の利確で3000株を売買で9千円として20日の取引で18万円で税金と手数料引いても暮らしていけるわ
と思ってもなかなか株は増えないわなんでかな?
売買のタイミングが悪いのかもしれないけれどなかなかうまくいきませんw

139: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 22:20:23.91 ID:jmwdS7Dr
>>138
皆1度は考えるよなソレ
連勝常勝を前提としてるからだね
3円抜こうとして100円逆に抜かれるか
LCでコツコツドッカーンだよね

147: 名刺は切らしておりまして 2018/11/25(日) 22:30:29.66 ID:2vYBCoOI
>>138
そういう稼ぎ方なら
ボラティリティの低い銘柄でプット売りまたはカバードコール連発がいいよ
日本株ではできないけどね

179: 名刺は切らしておりまして 2018/11/26(月) 00:31:43.06 ID:Y726WNhT
配当課税や譲渡益課税が20%じゃ一般人の小遣い稼ぎは厳しいよ。
復興特別所得税混ざってるしアメリカで配当もらっても現地で10%引かれて日本で20%引かれる
英仏も確か同じ。だから力技できる大口や専業みたいな人以外は一般が儲け難い市場。

181: 名刺は切らしておりまして 2018/11/26(月) 00:37:39.39 ID:XBB/Y65k
それも含めての相場だろ

209: 名刺は切らしておりまして 2018/11/26(月) 06:47:27.31 ID:w4EyqNL8
よくわからない
引けに成り買いがあると株価があがるの?
引けなんだから注文数が合わなければ売買不成立になるだけでは?

227: 名刺は切らしておりまして 2018/11/26(月) 11:14:46.98 ID:C1/thnpc
>>209
板スカスカの閑散銘柄の引け数量(引成買い)に1000株買いがありました。
このままなら引けで1000株の成行買いが入って10円上まで食いに行きます。こういう状況。

そこで>>1はまず引け数量に1000株売りの店板を入れる←ここが犯罪らしいw
これで見た目はクロスになって他の投資家は1000株の成行買いに注目しなくなる。
んで、自分は(たとえば)1円上の板にある500株売りを食ってしまう。
大引け間際に引け数量の店板1000株売りを取り消して、直前に買った500株を引成で売る。

これで引成買いは自分の500株と板にある500株を食うことになる。
板にある500株が5円上から5円上で売れる(4円の鞘取り)というわけ。

こんな取引で儲かるのは小銭だよ。1万円抜くのも厳しい。流動性の高い銘柄ではできない。

211: 名刺は切らしておりまして 2018/11/26(月) 07:51:29.62 ID:uQvxOQBU
なんでこれが不正なの?

222: 名刺は切らしておりまして 2018/11/26(月) 09:48:34.44 ID:osB9wI6k
>>211
少ない資金で取引をする人を板の数値で誘い込む見せ板の手口で騙しているから出ないの

234: 名刺は切らしておりまして 2018/11/26(月) 14:52:29.97 ID:5ZKClsuw
ダブスタ

257: 名刺は切らしておりまして 2018/11/27(火) 11:44:19.76 ID:Ii907dRv
ジャレコ株で遊んでたら
見せ板の警告メール来て
初めてそんなシステムがある事を知ったわ(´・ω・`)

265: 名刺は切らしておりまして 2018/11/28(水) 07:11:39.71 ID:BKFQMyst
ランダムにシステムが数秒だけ止まるシステム作れば
アルゴ潰せる

引用元: https://www.logsoku.com/r/2ch.sc/bizplus/1543124943/

Source: FX・投資・マネーまとめ速報
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